華爾街見聞早餐FM-Radio｜2022年12月28日

激石Pepperstone(http://qintiejiang.com/)報道：

FM-Radio

市場概述

圣誕后首個交易日，納指標(biāo)普連續(xù)第二個交易日收跌，納指創(chuàng)七周新低；特斯拉跌超11%，創(chuàng)八個月最大跌幅，連跌七日、連續(xù)七日創(chuàng)兩年新低；中概總體大反彈，中概ETF漲5%，B站漲近7%，而三家造車新勢力齊跌，蔚來跌超8%。歐美國債收益率盤中均升逾10個基點，2年期德債收益率連續(xù)五日創(chuàng)2008年來新高；10年期美債收益率創(chuàng)近一個半月新高。美元指數(shù)繼續(xù)下挫。俄羅斯盧布盤中跌3%；離岸人民幣盤中漲超200點、創(chuàng)一周新高。歐洲天然氣六連陰，盤中曾跌超7%，接近回吐俄烏沖突十個月來所有漲幅；原油盤中漲2%后回落，布油仍再創(chuàng)三周新高，美油幾乎收平，接近三周高位。農(nóng)產(chǎn)品和金屬期貨齊漲，黃金和美豆盤中均漲2%至半年新高。倫敦基本金屬繼續(xù)休市，紐銅創(chuàng)近兩周新高。

中國市場方面，滬指漲近1%逼近3100點，農(nóng)業(yè)股午后集體大漲，航運、旅游板塊強勢反彈。

要聞

國家移民管理局：明年1月8日起有序恢復(fù)受理審批中國公民出國護(hù)照、恢復(fù)辦理內(nèi)地居民赴港簽注；交通運輸部：國際道路客運將逐步有序恢復(fù)，來華乘客在行前48小時進(jìn)行核酸檢測。

國際機票預(yù)訂暴增，入境機票漲價，航空公司稱快速有序恢復(fù)國際航線；春節(jié)出境跟團(tuán)游產(chǎn)品搜索量猛漲6倍，明年暑期或迎出入境高峰。

國內(nèi)專家：新冠病毒“返祖”為2020年毒株的概率非常?。滑F(xiàn)在出現(xiàn)的白肺與原始毒株和疫苗接種無關(guān)；國內(nèi)沒有發(fā)現(xiàn)德爾塔變異株流行，不同變異株可能導(dǎo)致再感染。

中國1到11月規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤同比下降3.6%，利潤結(jié)構(gòu)持續(xù)改善。

國家發(fā)改委召開穩(wěn)住經(jīng)濟(jì)大盤督導(dǎo)服務(wù)工作會議，要求北京、上海、安徽、廣東統(tǒng)籌推進(jìn)保交樓、穩(wěn)就業(yè)、保供穩(wěn)價等穩(wěn)經(jīng)濟(jì)一攬子政策措施落地見效。

俄羅斯官宣反擊西方“限價”，普京下令禁止向?qū)嵭邢迌r客戶出口俄油，未提減產(chǎn)。

馬斯克承諾不減持也沒用，特斯拉暴跌逾11%創(chuàng)八個月最大跌幅，連跌七日，連續(xù)七日創(chuàng)兩年新低，12月已跌超40%。

市場收報

美股：標(biāo)普500指數(shù)收跌0.40%。道瓊斯?jié)q0.11%。納斯達(dá)克跌1.38%。

歐股：歐洲STOXX 600指數(shù)收漲0.12%。德國DAX 30指數(shù)收漲0.39%。法國CAC 40指數(shù)收漲0.70%。英國股市繼續(xù)休市。

A股：滬指收報3095.57點，漲0.98%，成交額2679億元。深成指收報11106.50點，漲1.16%，成交額3995億元。創(chuàng)業(yè)板指收報2359.50點，漲1.20%，成交額1316億元。

債市：到美股收盤時，美國10年期基準(zhǔn)國債收益率約為3.84%，日內(nèi)升逾9個基點。兩年期美債收益率約為4.37%，日內(nèi)升約5個基點 。

商品：WTI 2月原油期貨收跌0.03美元，跌幅0.04%，報79.53美元/桶。布倫特2月原油期貨收漲0.41美元，漲幅0.49%，報84.33美元/桶。COMEX 2月黃金期貨收漲1.05%，報1823.10美元/盎司。倫敦基本金屬繼續(xù)休市。Comex 3月期銅收漲0.8%，報3.8405美元/磅。

要聞詳情

國內(nèi)宏觀

國家移民管理局：明年1月8日起有序恢復(fù)受理審批中國公民出國護(hù)照、恢復(fù)辦理內(nèi)地居民赴港簽注；交通運輸部：國際道路客運將逐步有序恢復(fù)，來華乘客在行前48小時進(jìn)行核酸檢測

國家移民管理局公布，自2023年1月8日起有序恢復(fù)受理審批中國公民因出國旅游、訪友申請普通護(hù)照，恢復(fù)受理審批外國人申請普通簽證延期、換發(fā)、補發(fā)。

交通運輸部指出，認(rèn)真落實疫情防控優(yōu)化措施及新型冠狀病毒感染實施“乙類乙管”等部署，結(jié)合當(dāng)?shù)貙嶋H進(jìn)一步細(xì)化相關(guān)要求。來華乘客在行前48小時進(jìn)行核酸檢測。

國際機票預(yù)訂暴增，入境機票漲價，航空公司稱快速有序恢復(fù)國際航線；春節(jié)出境跟團(tuán)游產(chǎn)品搜索量猛漲6倍，明年暑期或迎出入境高峰

國家衛(wèi)健委印發(fā)對新型冠狀病毒感染實施“乙類乙管”總體方案的通知。新政策對旅行消費的影響迅速顯現(xiàn)。攜程數(shù)據(jù)顯示，發(fā)布半小時內(nèi)，攜程平臺熱門海外目的地搜索量同比大漲10倍，出境（包含中國港澳臺）機票、海外酒店搜索均達(dá)到三年來峰值。分析人士預(yù)計，隨著政策落地和航司運營能力的恢復(fù)，2023年暑期或?qū)⒂瓉沓鋈刖掣叻濉?/p>

疾控專家回應(yīng)：2020年的病毒株是否又來了，新冠病毒是否會出現(xiàn)“返祖”現(xiàn)象；官方權(quán)威回應(yīng)：為何出現(xiàn)白肺，與原始毒株是否有關(guān)，“乙類乙管”后防控措施有何不同；國務(wù)院聯(lián)防聯(lián)控機制專家解答：國內(nèi)是否仍有德爾塔毒株流行，不同變異株是否會導(dǎo)致再感染

針對近期網(wǎng)絡(luò)上關(guān)于原始毒株、德爾塔病毒回歸的傳言，武漢市和北京市疾控專家進(jìn)行了回應(yīng)。專家稱，現(xiàn)階段武漢市流行的奧密克戎變異毒株仍然是BA.5.2；目前，北京流行的奧密克戎變異株為BF.7和BA.5.2兩種分支，與我國目前病毒的流行分布情況是比較接近的。專家表示，新冠病毒從奧密克戎變異株回復(fù)突變?yōu)樵贾甑母怕?，在理論上是非常小的，目前在全球也沒有觀察到類似先例。

國家衛(wèi)健委、國家疾控局相關(guān)負(fù)責(zé)同志和有關(guān)專家表示，現(xiàn)在出現(xiàn)的白肺與原始毒株和疫苗接種沒有關(guān)系；新冠病毒感染調(diào)整為“乙類乙管”之后，疫情監(jiān)測發(fā)布將調(diào)整為每月一次，對進(jìn)口冷鏈?zhǔn)称芬膊辉龠M(jìn)行抽驗；國內(nèi)疫情總體還處于快速的上升階段，未來一段時間全國各地會陸續(xù)迎來疫情的高峰；在經(jīng)歷重癥救治高峰的省份重癥床位資源已接近臨界值，需要進(jìn)一步擴充重癥床位的資源。

國務(wù)院聯(lián)防聯(lián)控機制組織專家表示，根據(jù)實時動態(tài)監(jiān)測，國內(nèi)沒有發(fā)現(xiàn)德爾塔變異株在流行，也沒有發(fā)現(xiàn)德爾塔變異株與奧密克戎變異株重組。從12月初至今，國內(nèi)監(jiān)測到9個流行的新冠病毒亞分支，都屬于奧密克戎變異株。如果出現(xiàn)新的變異株，或者新的亞分支表現(xiàn)出很強的免疫逃逸能力，是可能導(dǎo)致再感染的。再感染的間隔時間越短，癥狀通常越輕，間隔時間長了，癥狀就偏重。

中國醫(yī)藥回應(yīng)：輝瑞新冠口服藥哪里能買，庫存如何，普通人要備嗎？

輝瑞公司合作方中國醫(yī)藥回應(yīng)稱，Paxlovid是處方藥，需要根據(jù)醫(yī)院的診斷購買，互聯(lián)網(wǎng)渠道不可能購買。大部分醫(yī)院稱存貨緊張，表示正在與多方渠道溝通，有醫(yī)院表示“只開給非常有必要的人”。

中國1-11月規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤同比下降3.6%，利潤結(jié)構(gòu)持續(xù)改善

國家統(tǒng)計局公布，今年1月到11月，全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)利潤總額77179.6億元，同比下降3.6%；1到11月，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)營業(yè)收入123.96萬億元，同比增長6.7%。鋼鐵、石油加工行業(yè)利潤同比降幅較大，兩家疫苗重點企業(yè)由于利潤同期基數(shù)較高，利潤同比大幅減少。剔除上述行業(yè)及企業(yè)，其他規(guī)上工業(yè)企業(yè)利潤同比增長6.6%。

國家發(fā)改委召開穩(wěn)住經(jīng)濟(jì)大盤督導(dǎo)服務(wù)工作會議，要求北京、上海、安徽、廣東統(tǒng)籌推進(jìn)保交樓、穩(wěn)就業(yè)、保供穩(wěn)價等穩(wěn)經(jīng)濟(jì)一攬子政策措施落地見效

國家發(fā)改委召開穩(wěn)住經(jīng)濟(jì)大盤督導(dǎo)服務(wù)視頻連線工作會議，聽取北京、上海、安徽、廣東四省市相關(guān)工作情況介紹，要求四省市，狠抓任務(wù)落實，統(tǒng)籌推進(jìn)保交樓、穩(wěn)就業(yè)、保供穩(wěn)價等穩(wěn)經(jīng)濟(jì)一攬子政策措施落地見效，全力以赴做好歲末年初各項工作，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步回穩(wěn)向好、實現(xiàn)明年好的開局。

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部：推動實施新一輪千億斤糧食產(chǎn)能提升行動，謀劃一批發(fā)展現(xiàn)代設(shè)施農(nóng)業(yè)的政策抓手

農(nóng)業(yè)農(nóng)村部召開部黨組會議，強調(diào)要抓緊研究制定加快建設(shè)農(nóng)業(yè)強國規(guī)劃，立足今后5年、面向2035年、描繪2050年，明確分階段的路線圖和施工圖。圍繞保障糧食和重要農(nóng)產(chǎn)品穩(wěn)定安全供給，制定逐步把永久基本農(nóng)田全部建成高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田的總體方案，推動實施新一輪千億斤糧食產(chǎn)能提升行動，謀劃一批發(fā)展現(xiàn)代設(shè)施農(nóng)業(yè)的政策抓手，強化政策舉措加快構(gòu)建多元化食物供給體系，推動出臺健全種糧農(nóng)民收益保障機制的政策文件。

金融穩(wěn)定法草案首次提請全國人大常委會會議審議

該草案共六章四十九條，主要規(guī)定涉及建立金融穩(wěn)定工作機制，強化金融風(fēng)險防范機制，完善金融風(fēng)險化解機制，明確金融風(fēng)險處置職責(zé)分工和后備資金來源，充實金融風(fēng)險處置措施等方面內(nèi)容。

中國工程院院士張玉卓出任國務(wù)院國資委黨委書記，曾掌舵全球最大煤炭和煉油央企

張玉卓早期的職業(yè)生涯與煤炭產(chǎn)業(yè)緊密相聯(lián)，擁有三十余年煤炭職業(yè)生涯，曾在全球最大煤炭供應(yīng)商——2017年與國電集團(tuán)重組為國家能源集團(tuán)的原神華集團(tuán)工作十五年。2020年1月，張玉卓重回能源行業(yè)、空降中國石化集團(tuán)，成為首位非石油系統(tǒng)出身的石油央企董事長。

國內(nèi)公司

蔚來汽車大幅下調(diào)四季度交付預(yù)期，稱12月汽車交付和生產(chǎn)面臨挑戰(zhàn)

繼小鵬汽車交付遭遇滑鐵盧后，同為造車新勢力的蔚來汽車也面臨交付壓力。蔚來預(yù)計今年第四季度將交付3.85萬到3.95萬輛車，較此前發(fā)布的預(yù)期交付量4.3萬到4.8萬輛下調(diào)10%到18%。周二，蔚來汽車股價收跌8%以上。

海外宏觀

俄羅斯正式反擊，普京下令禁止向?qū)Χ怼跋迌r”客戶出口俄油，未提減產(chǎn)

普京的總統(tǒng)令禁止向遵守西方所設(shè)價格上限的客戶出口俄油，禁令明年2月1日起生效，持續(xù)五個月。上周五俄副總理稱，除了出口禁令，俄羅斯還可能明年初減產(chǎn)5%到7%。

美國房價連續(xù)第四個月環(huán)比下跌，“上漲先鋒”邁阿密已開跌

美國10月標(biāo)普/凱斯席勒20個大城市季調(diào)后房價環(huán)比下跌0.52%，為連續(xù)第四個月下跌；同比漲幅8.64%，較此前持續(xù)回落。邁阿密、舊金山和達(dá)拉斯的環(huán)比跌幅均為0.9%。分析預(yù)計，充滿挑戰(zhàn)的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境持續(xù)，房價很可能會繼續(xù)走弱。

聯(lián)合國預(yù)測，明年4月印度將成全球第一人口大國

據(jù)中新網(wǎng)報道，近日聯(lián)合國預(yù)測，印度人口數(shù)量將在2023年4月中旬超過中國，成為全球第一人口大國。自1947年印度獨立后，其人口增長了超十億，并且預(yù)計在未來的40年里還將繼續(xù)增長。

海外公司

馬斯克承諾不減持也沒用，特斯拉暴跌逾11%，連跌七日，12月已跌超40%

特斯拉兩年來首次失去前十大標(biāo)普500高市值成份股的地位，將創(chuàng)上市以來最差的月度、季度和年度股價表現(xiàn)。全球需求疲軟、馬斯克對推特的關(guān)注都是特斯拉股價跌跌不休的推手。

華爾街越來越賺錢，這10年的利潤達(dá)到了1萬億美元

十年前，華爾街還是“眾矢之的”，各方人士齊聲高喊要將“大而不能倒”的銀行業(yè)徹底分拆。十年后，華爾街不僅沒有轟然倒下，六大銀行巨頭更是接近賺到一萬億美元純利潤。華爾街六大行利潤之所以一騎絕塵，特朗普的“重大幫助”、成功擺脫“丑聞”的能力、疫情大流行對行業(yè)格局的重塑等均不容忽視。

行業(yè)/概念

1、華為產(chǎn)業(yè)鏈丨據(jù)報道，近日，包括奔馳、寶馬、奧迪、斯巴魯、雷諾、保時捷、蘭博基尼與賓利在內(nèi)的多家國外汽車制造商均與華為簽署了技術(shù)專利協(xié)議，在其生產(chǎn)的車型中搭載來自華為的技術(shù)。據(jù)悉，華為此次簽署的協(xié)議包括20多項全新或延長的專利許可，內(nèi)容涵蓋智能手機、聯(lián)網(wǎng)汽車、網(wǎng)絡(luò)和物聯(lián)網(wǎng)技術(shù)等多個領(lǐng)域。其中，有近15家汽車制造商與華為達(dá)成了使用無線技術(shù)的協(xié)議。

點評：據(jù)了解，華為在5G無線通信領(lǐng)域積累了大量專利資源。據(jù)日本NGB知識產(chǎn)權(quán)研究所數(shù)據(jù)顯示，華為在公開的5G專利技術(shù)數(shù)量上已領(lǐng)先于高通、三星、LG電子等企業(yè)。華為預(yù)計通過與主要汽車制造商簽署許可協(xié)議，相關(guān)技術(shù)將在每年1500萬輛新車上亮相，這也意味著在每年生產(chǎn)的7000萬輛乘用車中，將有超過20%采用華為技術(shù)。

2、旅游丨文化和旅游部、自然資源部、住房和城鄉(xiāng)建設(shè)部近日聯(lián)合印發(fā)通知，決定開展國家文化產(chǎn)業(yè)和旅游產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展示范區(qū)建設(shè)工作。通知指出，對已命名的融合發(fā)展示范區(qū)、列入建設(shè)名單且處在建設(shè)期內(nèi)的融合發(fā)展示范區(qū)建設(shè)單位，鼓勵用好用足現(xiàn)有政策，先行先試，并給予以下政策扶持。

點評：文化是旅游產(chǎn)業(yè)升級轉(zhuǎn)型的核心資源，旅游是展示傳播文化的重要載體。文化產(chǎn)業(yè)和旅游產(chǎn)業(yè)迎來了加快發(fā)展的黃金期，產(chǎn)業(yè)規(guī)模穩(wěn)步增長，市場主體持續(xù)壯大，產(chǎn)業(yè)融合更加深入，產(chǎn)品供給更加豐富。文化產(chǎn)業(yè)和旅游產(chǎn)業(yè)在促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級和提質(zhì)增效、滿足人民美好生活需要、鞏固和堅定文化自信、提升中華文化影響力等方面發(fā)揮了重要作用。

3、天然氣丨據(jù)報道，近日，中國石油西南油氣田公司部署在重慶市梁平區(qū)的大頁1H井測試獲日產(chǎn)頁巖氣32.06萬立方米，發(fā)現(xiàn)四川盆地頁巖氣規(guī)模增儲新層系，這是我國首次在二疊系吳家坪組頁巖氣勘探取得重大突破。實鉆證實，大頁1H井獲高產(chǎn)的層系頁巖儲層橫向連續(xù)穩(wěn)定分布、品質(zhì)優(yōu)、含氣性好，有利勘探區(qū)面積2885平方千米，資源量達(dá)萬億立方米。

點評：頁巖氣產(chǎn)業(yè)應(yīng)用范圍廣泛，政策支持加快頁巖氣資源勘探開發(fā)。作為未來最有發(fā)揮空間的低碳化石能源，天然氣還將與可再生能源長期相伴相生，而頁巖氣仍將是中國天然氣增量市場的主力軍。

4、體育丨27日，2022年全國體育局長會議在京舉行。國家體育總局提出，2023年要統(tǒng)籌協(xié)調(diào)做好各項體育工作，包括推動全民健身再上新臺階；做好杭州亞運會、巴黎奧運會、米蘭-科爾蒂納丹佩佐冬奧會等重大國際賽事的備戰(zhàn)參賽工作等。

點評：第19屆亞運會將于2023年9月23日至10月8日在中國杭州舉行，包括DOTA2在內(nèi)的8個項目被列入本屆亞運會的正式電競比賽項目，這是我國電競產(chǎn)業(yè)發(fā)展史上的重要里程碑，杭州電競中心已于今年上半年啟用。另外，本屆亞運會還首次推出數(shù)字火炬手，通過數(shù)字人實現(xiàn)全民參與體驗智能亞運。

5、乳制品丨據(jù)券商草根調(diào)研，乳制品行業(yè)出現(xiàn)復(fù)蘇跡象。11月份乳制品產(chǎn)量取得正增長，同比增幅4.5%。相比白酒、啤酒、葡萄酒、軟飲料等同比下滑，乳制品復(fù)蘇跡象更為明顯。

點評：申港證券認(rèn)為，乳制品行業(yè)規(guī)模持續(xù)增長。我國乳制品行業(yè)的零售規(guī)模，從2016年的約3650億元增長至2021年的4714億元，年復(fù)合增速5.25%，預(yù)計2026年將達(dá)到5967億元。國民需求的持續(xù)增長是重要推動力量，即便在疫情期間，仍有56.4%的公眾增加了乳制品攝入量。

6、大麻丨據(jù)媒體報道，美國紐約州州長近日宣布，受監(jiān)管的娛樂性大麻將于12月29日在曼哈頓的一家藥房開啟銷售，該藥房由非營利組織HousingWorks負(fù)責(zé)運營。此前，紐約州早于2022年3月發(fā)布全國首個播種機會倡議，零售工作的正式啟動將進(jìn)一步加速播種機會倡議的落地實施，推動大麻產(chǎn)業(yè)化。

點評：工業(yè)大麻方面，伴隨2018年以來工業(yè)大麻的全美合法化，工業(yè)大麻在美國的發(fā)展也進(jìn)入快車道。美國聯(lián)邦工業(yè)大麻合法化或?qū)⒓铀偻七M(jìn)，市場有望快速擴容，利好產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)布局企業(yè)，尤其具備規(guī)?；a(chǎn)能力的代工廠以及品牌企業(yè)或?qū)⒂瓉砜焖侔l(fā)展機遇。

7、風(fēng)電丨據(jù)媒體報道，12月24日，寧夏龍源賀蘭山“以大代小”等容技改項目2條35kV線路及6條10kV線路全部送電成功，預(yù)示著該項目首批機組順利并網(wǎng)發(fā)電。該項目總裝機容量79.5兆瓦，是全國首個備案的“以大代小”風(fēng)電等容技改項目。項目新建16臺5兆瓦機組代替原有80臺老舊小風(fēng)電機組。項目投產(chǎn)后，年上網(wǎng)電量約1.93億千瓦時，具有良好的社會效益、經(jīng)濟(jì)效益和環(huán)境效益。

點評：風(fēng)電場“以大代小”即用現(xiàn)有的容量更大、技術(shù)更先進(jìn)的機組取代老舊風(fēng)電機組，對原有部分或全部風(fēng)電機組及基礎(chǔ)進(jìn)行拆除，在原風(fēng)電場規(guī)劃選址范圍內(nèi)新建風(fēng)電機組?！耙源蟠　焙?，可有效提升裝機容量、年平均可利用小時數(shù)、降低土地成本及運維成本。相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，截至2018年底，1.5MW及以下機型總裝機容量為98207.6MW。若這些風(fēng)機全部退出，實施“以大換小”，并以1:2進(jìn)行擴容，將產(chǎn)生至少200GW市場。良好的經(jīng)濟(jì)效益及環(huán)境效益推動下，“以大代小”項目推進(jìn)望提速。

今日要聞前瞻

• 2022年中國鋰業(yè)年會、硅業(yè)大會、第三代半導(dǎo)體論壇等眾多行業(yè)盛會將召開。
• 日本央行公布12月貨幣政策會議審議委員意見摘要。

劉晨光大師課《地產(chǎn)的真相》·新課上線

課程亮點:

【從市場現(xiàn)狀講透觀察方法】本輪地產(chǎn)困局的根源如何追溯？未來如何觀察和追蹤房地產(chǎn)市場？

【從政策探討展望改革路徑】多項地產(chǎn)政策背后的影響有哪些？二十大之后的行業(yè)發(fā)展會面臨哪些改革舉措？

【從周期復(fù)盤總結(jié)經(jīng)驗教訓(xùn)】復(fù)盤2012-2015地產(chǎn)周期，對本輪周期有何借鑒意義？

【從結(jié)構(gòu)變化透視機會拐點】未來多主干共生，熱帶雨林般的生態(tài)結(jié)構(gòu)，將給地產(chǎn)行業(yè)帶來哪些機遇？

課程嘉賓：劉晨光 易居企業(yè)集團(tuán)企業(yè)戰(zhàn)略部總經(jīng)理

劉晨光先生長期擔(dān)任知名開發(fā)企業(yè)和金融企業(yè)的戰(zhàn)略顧問，每年與多家品牌房企創(chuàng)始人和管理層進(jìn)行深度交流研討和培訓(xùn)，并提供戰(zhàn)略診斷和優(yōu)化建議。

劉晨光先生深耕房地產(chǎn)研究與咨詢，掌握著豐富的一手行業(yè)信息，能從企業(yè)端、政策端等多維度跟蹤行業(yè)動態(tài)。他的研究覆蓋宏觀趨勢、城市改革、土地供給、企業(yè)行為、行業(yè)智庫、地產(chǎn)重要關(guān)聯(lián)領(lǐng)域等方向，這些都是將房地產(chǎn)行業(yè)講深、講透所必不可少的知識儲備。

劉晨光先生對地產(chǎn)的研究深刻，觀點獨到，已經(jīng)將從業(yè)近20年的深刻感悟和沉淀濃縮于此門課程中，并以內(nèi)行人視角帶你看清房地產(chǎn)行業(yè)的“真相”，相信學(xué)完這門課程的朋友一定能有所收獲！

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